La volatilidad en el precio de la leche en el sector lácteo en Ecuador

Abstract

La presente investigación se enfoca en establecer si se presenta volatilidad en los precios de la leche del sector lechero en el ecuatoriano y de la misma manera entender porque se da esta volatilidad en el contexto de nuestra economía en el período de estudio 2012-2020. La metodología utilizada se basa en la aplicación de los modelos ARCH y GARCH para determinar si los precios a los cuales los productores comercializaron la leche en el Ecuador en el período 2012-2020 presenta volatilidad, y el del modelo EGARCH definir si la volatilidad es de tipo simétrica o asimétrica. Los resultados alcanzados en la investigación permiten establecer que: el modelo ARCH con un p valor para la varianza condicional del error de = 0,0693222 y por su parte el modelo GARCH, con un p-valor para la varianza condicional del error de = 0,130592 establece que hay una varianza condicional o volatilidad en los precios de la leche en el período 2012- 2020. Finalmente, el modelo EGARCH con un valor del componente Gama de - 0,0167564, permite establecer la presencia de una volatilidad de tipo asimétrica, con una mayor presencia de valores negativos.